Khi kỳ nghỉ lễ đến gần, sự mong đợi trong thế giới tiền điện tử càng tăng cao đối với hiện tượng thường niên được gọi là “Cuộc biểu tình của ông già Noel”. Giữa thời kỳ lễ hội này, động lực thị trường có xu hướng thay đổi. Mùa này, có một số yếu tố có thể ảnh hưởng đến những tháng cuối năm.

Sự gia tăng đầu tư tổ chức

Giá tiền điện tử tăng vọt đáng chú ý vào cuối năm 2020 và 2021, do sự lạc quan của nhà đầu tư và sự quan tâm của tổ chức ngày càng tăng. Các tổ chức tài chính lớn và các quỹ phòng hộ bắt đầu xem xét Bitcoinkhông chỉ là một tài sản đầu cơ mà còn là một hàng rào chống lạm phát và là một kho lưu trữ giá trị tiềm năng. Các công ty lớn như Square và MicroStrategy đã bổ sung lượng Bitcoin nắm giữ lớn vào bảng cân đối kế toán của họ, càng củng cố thêm sự thay đổi hình ảnh này.

Ngoài ra, Bitcoin đạt mức cao nhất mọi thời đại, khơi dậy tâm lý tích cực trên toàn thị trường. Hơn nữa, đầu tư của tổ chức đã được chứng minh khi các doanh nghiệp như Tesla công khai các thương vụ mua lại Bitcoin quy mô lớn. Hơn nữa, việc giới thiệu một số quỹ và quỹ ETF tiền điện tử đã mang lại cho các nhà đầu tư tổ chức một cách thuận tiện và quen thuộc hơn để tiếp cận thị trường.

Các công ty đang phục vụ các nhà đầu tư tổ chức đang tìm kiếm các tùy chọn lưu trữ an toàn cho việc nắm giữ tiền điện tử của họ trong bối cảnh tài chính phát triển nhanh chóng vào năm 2022 bằng cách cung cấp dịch vụ lưu ký, những dịch vụ cần thiết để bảo vệ tài sản kỹ thuật số.

Bất chấp một số biến động, quỹ đạo nhìn chung vẫn đi lên vào năm 2022. Từng bị hoài nghi, các tổ chức tài chính truyền thống bắt đầu cung cấp nhiều loại dịch vụ tiền điện tử, chẳng hạn như cho vay, giao dịch và lưu ký. Các tổ chức thể chế cũng đã nhận ra sự xuất hiện của tài chính phi tập trung (DeFi) và token không thể thay thế (NFT), đặc biệt là các công ty đầu tư mạo hiểm và các quỹ chuyên biệt đang tìm kiếm cơ hội đầu tư mới.

Ví dụ: các tổ chức tài chính nổi tiếng đã hợp tác để thành lập EDX Markets (EDXM), một sàn giao dịch mới được thiết kế để giao dịch tài sản kỹ thuật số thông qua các trung gian đáng tin cậy. Nền tảng này sẽ phục vụ cho cả nhà đầu tư tổ chức và nhà đầu tư bán lẻ, đảm bảo môi trường an toàn cho giao dịch tài sản kỹ thuật số. Những người ủng hộ đáng chú ý cho sáng kiến này bao gồm các tổ chức nổi tiếng như Charles Schwab, Fidelity Digital Assets, Paradigm, Sequoia Capital, Citadel Securities và Virtu Financial, củng cố uy tín và sức mạnh của sàn giao dịch trên thị trường.

Vào năm 2022, bất chấp mùa đông tiền điện tử, sự phát triển trong lĩnh vực tiền điện tử vẫn tăng 5%, cho thấy mối quan tâm bền vững đối với công nghệ cơ bản. Ngoài ra, một cuộc khảo sát của Celent năm 2022 cho thấy 91% các nhà đầu tư tổ chức quan tâm đến việc đầu tư vào tài sản mã hóa, cho thấy nhu cầu mạnh mẽ.

Mùa sắp tới có thể chứng kiến một dòng vốn tổ chức thậm chí còn lớn hơn vào lĩnh vực tiền điện tử, được minh họa bởi các thực thể như MicroStrategy, công ty đang mở rộng nắm giữ tiền điện tử bằng cách mua thêm 1.045 Bitcoin cho kho bạc ngày càng tăng của mình. Ngoài ra, nghiên cứu của EY-Parthenon cho thấy phần lớn các nhà đầu tư tổ chức có niềm tin mãnh liệt vào giá trị lâu dài của công nghệ blockchain và tài sản tiền điện tử, khiến họ lên kế hoạch mở rộng đáng kể các khoản đầu tư tài sản kỹ thuật số trong vòng hai đến ba năm tới.

Hơn nữa, các nhà đầu tư ngày càng quan tâm đến việc tham gia vào các tài sản tài chính được mã hóa, thúc đẩy các tổ chức tích cực khám phá các cơ hội mã hóa tài sản của chính họ để đáp ứng với bối cảnh tài chính đang phát triển. Khi ngành tiếp tục phát triển và đạt được tính hợp pháp, các sản phẩm tài chính mới được thiết kế riêng cho các nhà đầu tư tổ chức có thể xuất hiện, tạo điều kiện thuận lợi hơn nữa cho họ tham gia thị trường.

Quy định rõ ràng

Vào năm 2020, khi thị trường tiền điện tử bùng nổ, nó chắc chắn đã thu hút sự chú ý của các cơ quan quản lý trên toàn thế giới. Một số quốc gia phản ứng bằng cách ban hành các lệnh cấm hoàn toàn, nhưng những quốc gia khác đã áp dụng chiến lược đo lường hơn và bắt đầu quá trình phát triển các khung pháp lý để giám sát và kiểm soát lĩnh vực tài sản kỹ thuật số đang mở rộng nhanh chóng.

Vào năm 2021, những phát triển về quy định của Hoa Kỳ — đặc biệt là những quy định liên quan đến quan điểm của SEC về tiền điện tử — đã trở thành trọng tâm trong câu chuyện toàn cầu xung quanh tiền điện tử. Ngành công nghiệp đã cảnh giác do các cuộc thảo luận đang diễn ra về các quy định về tiền điện tử và việc thúc đẩy phê duyệt các quỹ ETF Bitcoin. Đồng thời, đã có những sự sắp xếp lại thị trường và các cuộc trò chuyện đáng kể liên quan đến phân quyền do cuộc đàn áp của Trung Quốc đối với hoạt động khai thác và giao dịch tiền điện tử.

Môi trường quản lý tiền điện tử bắt đầu phát triển vào năm 2022. Sau các cuộc thảo luận sơ bộ, một số quốc gia đã thiết lập khung pháp lý chính xác với các quy tắc quản lý tiền điện tử, dịch vụ tiền xu ban đầu (ICO) và nền tảng DeFi. Đồng thời, có sự gia tăng trong phong trào toàn cầu nhằm tạo ra các loại tiền kỹ thuật số của ngân hàng trung ương (CBDC), với nhiều quốc gia giới thiệu hoặc thử nghiệm các loại tiền kỹ thuật số của riêng họ.

Năm nay, những phát triển quan trọng đã định hình lại bối cảnh tiền điện tử toàn cầu. Ví dụ, Ủy ban Chứng khoán và Giao dịch Thái Lan sẵn sàng nới lỏng các hạn chế đối với đầu tư bán lẻ liên quan đến ICO, nhằm mục đích kích thích đầu tư kỹ thuật số và thúc đẩy tăng trưởng thị trường.

Trong khi đó, Liên minh Châu Âu đã có hành động quyết đoán bằng cách ban hành khung quy định về Thị trường tài sản tiền điện tử (MiCA) vào tháng 4 năm 2023, mở ra một kỷ nguyên mới về các quy định toàn diện về tiền điện tử trong khu vực.

Một thời điểm quan trọng xảy ra vào tháng 7 năm 2023 khi phán quyết của Thẩm phán khu vực Hoa Kỳ Analisa Torres khẳng định Ripple tuân thủ luật liên quan đến việc bán XRP trên các sàn giao dịch công cộng, đánh dấu một chiến thắng pháp lý quan trọng cho lĩnh vực tiền điện tử trước các cơ quan quản lý Hoa Kỳ. Tuy nhiên, cô cũng làm rõ rằng Ripple đã vi phạm luật chứng khoán khi cung cấp XRP cho các quỹ phòng hộ và người mua tổ chức.

Vào tháng 9, bốn thành viên của Quốc hội Hoa Kỳ đã tập hợp để được Chủ tịch Ủy ban Chứng khoán và Giao dịch Gary Gensler chấp thuận ngay lập tức việc niêm yết Bitcoin giao ngay. Khi những sự kiện này diễn ra, chúng tôi cũng nhận thấy ngày càng có nhiều dự đoán về Bitcoin ETF giao ngay. Cột mốc tiềm năng này có triển vọng giới thiệu các khung pháp lý rõ ràng hơn, cung cấp cho ngành công nghiệp tiền điện tử và các nhà đầu tư một quỹ đạo có cấu trúc và xác định rõ ràng hơn phía trước.

Sự kết hợp giữa AI và Web3

Sự hội tụ của công nghệ Web3 và AI bắt đầu thay đổi đáng kể môi trường tiền điện tử trong những tháng cuối năm 2020. Phân tích dự đoán và thuật toán giao dịch do AI điều khiển đã trở nên phổ biến, cho phép các nhà đầu tư tổ chức và cá nhân đưa ra lựa chọn dựa trên dữ liệu trong thị trường tiền điện tử thất thường. Với việc sử dụng công nghệ này, khả năng phân tích thị trường đã được cải thiện, cho phép các nhà đầu tư dự đoán biến động giá và tận dụng tối đa các chiến thuật giao dịch của họ trong suốt quá trình đi lên.

Mối quan hệ giữa Web3 và trí tuệ nhân tạo (AI) ngày càng bền chặt vào năm 2021. DApp hỗ trợ AI trở nên phổ biến hơn, cung cấp các giải pháp đổi mới trong các lĩnh vực như NFT và DeFi. Thị trường đã đạt được động lực nhờ sự tích hợp này, khiến cho việc canh tác năng suất cũng như việc tạo và giao dịch NFT hiệu quả hơn. Các công cụ phân tích tâm lý do AI điều khiển cũng đóng một vai trò quan trọng, cung cấp những hiểu biết sâu sắc về tâm lý và xu hướng thị trường, hỗ trợ các nhà đầu tư đưa ra quyết định sáng suốt.

Vào năm 2022, chúng tôi đã chứng kiến sự trưởng thành của việc tích hợp AI và Web3 với các dự án như Aave sử dụng thuật toán AI để hợp lý hóa quy trình cho vay, việc Rarible sử dụng AI để cung cấp dịch vụ quản lý NFT cá nhân hóa. Những sáng kiến này cho thấy các giao dịch an toàn, tự động và không cần sự tin cậy, thúc đẩy niềm tin của nhà đầu tư.

Sự kết hợp giữa AI và Web3 sẵn sàng định hình lại mùa Giáng sinh này một lần nữa. Các thuật toán AI sẽ phát triển hơn nữa, cho phép đưa ra các quyết định giao dịch chủ động và giám sát dữ liệu thị trường theo thời gian thực. Công nghệ Web3 được kỳ vọng sẽ hỗ trợ các mô hình đầu tư sáng tạo và quy trình ra quyết định, đặc biệt là trong các lĩnh vực của các tổ chức tự trị phi tập trung (DAO) và hệ thống quản trị dựa trên AI.

Việc kết hợp nội dung do AI tạo vào tiền điện tử dưới dạng NFT và trải nghiệm thực tế ảo do AI cung cấp có thể là động lực thúc đẩy thị trường trong những tháng tới. Sự nhiệt tình đó có thể góp phần tạo ra tính thanh khoản mới trên thị trường và sự phát triển cho ngành.